گزارش روز - ۱۴۰۵/۰۱/۲۰
با وجود افت اخیر، قیمتها همچنان حدود ۴۰ درصد بالاتر از سطح پیش از آغاز جنگ قرار دارد چرا که سرمایهگذاران نسبت به پایداری صلح در منطقه محتاطاند و آسیبهای واردشده به تاسیسات نفتی در حوزه خلیج فارس نیز احتمال افزایش قابلتوجه عرضه را در کوتاهمدت کاهش میدهد.
در همین حال، سازمان کشورهای صادرکننده نفت و متحدانش (اوپکپلاس) آخر هفته گذشته با افزایش ۲۰۶هزار بشکهای سهمیه تولید از اول ماه مه موافقت کردند. این تصمیم که به دلیل بسته بودن مسیر هرمز با تردید بازار روبهرو شد، در صورت پیشرفت مذاکرات صلح میتواند به کاهش بیشتر فشارهای قیمتی کمک کند.
بهای طلا (XAUUSD) صبح چهارشنبه تا حوالی ۴۸۵۰ دلار جهش کرد و از کانال نزولیای که از تاریخ دوم مارس سقف قیمتها را محدود کرده بود، خارج شد. تثبیت قیمت بالای سطح ۴۸۵۰ دلار، مومنتوم صعودی را تقویت میکند و مسیر را برای آزمون مقاومتهای بالاتر در محدوده ۴۹۰۰ و ۵۰۰۰ دلار میگشاید. در مقابل بازگشت قیمت به داخل کانال نزولی قبلی، اعتبار شکست اخیر را تضعیف میکند و نشان میدهد حرکت اخیر بیشتر جنبه موقتی داشته تا تغییر ساختاری.
آتشبس میان آمریکا و ایران، بیتکوین و کل بازار رمزارزها را بهسرعت تحتتاثیر قرار داده است. با انتشار این خبر، بیتکوین جهشی سریع را تجربه کرد و از محدوده ۶۶ هزار دلار به بالای ۶۹ هزار دلار رسید. اتریوم نیز با پیروی از بیتکوین حدود ۴ درصد رشد کرد و دوباره به سطح ۳۴۰۰ دلار رسید. سولانا و XRP نیز بین ۵ تا ۸ درصد افزایش یافتند. ارزش کل بازار رمزارزها طی چند ساعت دههامیلیارد دلار افزایش پیدا کرد و نشانهای از یک بازگشت گسترده بود.
این واکنش نشان میدهد که بازار رمزارزها بیش از گذشته به تحولات کلان اقتصادی و ژئوپلیتیک گره خورده است و کاهش ریسک، مانع مهمی را از سر راه داراییهای پرریسک برداشت و سرمایه دوباره به این بازارها بازگشت.
شاخصهای آتی والاستریت در معاملات ساعات اروپایی روز چهارشنبه صعودی شدند. قراردادهای آتی داوجونز ۲.۳۲ درصد رشد کرد و به محدوده ۴۷ هزار و ۹۰۰ واحد رسید. همزمان، معاملات آتی S&P ۵۰۰ و نزدک ۱۰۰ نیز به ترتیب ۲.۴۹ و ۳.۱۹ درصد افزایش یافتند و حوالی ۶۸۲۰ و ۲۵۱۵۰ واحد قرار گرفتند. بهبود احساس ریسکپذیری در بازار پس از آن رقم خورد که رئیسجمهور آمریکا با توقف دو هفتهای حملات علیه ایران موافقت کرد.
جفتارز دلار آمریکا/ین ژاپن (USD/JPY) در معاملات اروپایی روز چهارشنبه با افت ۰.۹ درصدی در محدوده ۱۵۸.۲ معامله شد. فشار فروش سنگین پس از آن شدت گرفت که دلار آمریکا در واکنش به اعلام آتشبس دو هفتهای میان واشنگتن و تهران در برابر اغلب ارزها تضعیف شد.
روند کوتاهمدت این جفتارز پس از شکست الگوی مثلث متقارن در نمودار چهار ساعته وارد فاز نزولی شده است و قیمت زیر خط روند صعودی شکستهشده از محدوده ۱۵۷.۴۶ قرار دارد. این موضوع از دست رفتن ساختار صعودی را تایید میکند. همچنین میانگین متحرک نمایی ۲۰۰ دورهای در نزدیکی ۱۵۸.۴ بهعنوان مقاومت پویا مانع از بازگشت میشود.
همچنین شاخص قدرت نسبی ۱۴روزه (RSI) به سطح ۲۸ سقوط کرده و وارد ناحیه اشباع فروش شده است. در سمت مقاومت، نخستین مانع در محدوده تلاقی میانگین متحرک ۲۰۰ دورهای و خط روند شکستهشده حوالی ۱۵۸.۴ قرار دارد. خط روند نزولی نیز در نزدیکی ۱۵۹ سد دیگری ایجاد میکند. عبور پایدار از این سد میتواند مسیر را بهسوی مقاومت ۱۵۹.۶ باز کند و فشار نزولی فعلی را خنثی سازد. در سمت حمایت، سطح ۱۵۷.۵ بهعنوان حمایت اولیه دیده میشود و شکست قطعی آن میتواند فاز نزولی عمیقتری را تا محدوده ۱۵۷ فعال کند. با توجه به وضعیت اشباع فروش RSI، هرگونه بازگشت به محدوده ۱۵۸.۴ تا ۱۵۹ احتمالا از سوی معاملهگران بهعنوان فرصت فروش تلقی خواهد شد.
بخش ساختوساز آلمان در ماه مارس همچنان کوچک شد، هرچند سرعت این انقباض نسبت به ماه قبل کاهش یافت.
شاخص مدیران خرید بخش ساختوساز (PMI) در مارس به ۴۸ واحد رسید که بالاتر از ۴۳.۷ واحد در فوریه است. هرچند این شاخص همچنان زیر مرز ۵۰ و در محدوده انقباض قرار دارد، اما بالاترین سطح ثبتشده در سال ۲۰۲۶ محسوب میشود. رقم سفارشهای جدید برای سومین ماه پیاپی کاهش یافت و سریعترین افت خود از ژوئیه سال گذشته را تجربه کرد. کاهش حجم کار باعث شد شرکتها در ماه مارس همچنان در وضعیت انقباضی و کاهش فعالیت باقی بمانند.
